Cosa sono, tipologie e caratteristiche dei prodotti finanziari a leva.
Cosa sono e come funzionano i prodotti a leva
I prodotti a leva sono strumenti che permettono di investire su asset finanziari amplificando il rischio e quindi i guadagni o le perdite. Un prodotto a leva permette di investire una somma di denaro superiore a quella effettivamente posseduta tramite un prestito concesso dal broker, che si occupa di coprire il resto dell'importo necessario. I prodotti a leva consentono quindi di moltiplicare il potenziale guadagno (o le perdite) di un investimento.
Il funzionamento dei prodotti a leva si basa sull'utilizzo di margini, ovvero delle garanzie richieste dal broker per poter investire.
L'utilizzo dei prodotti a leva comporta rischi elevati, dove in alcuni casi è possibile perdere più di quanto si ha investito.
Quali sono i prodotti a leva finanziaria
Tra i prodotti a leva finanziaria più comuni ci sono i CFD (contratti per differenza), gli ETF (Exchange Traded Fund) a leva, gli strumenti derivati, come i futures e le opzioni su azioni e le criptovalute.
Caratteristiche dei CFD
I CFD sono caratterizzati da una leva finanziaria elevata, che permette di investire grandi quantità di denaro con una somma relativamente bassa, su un'ampia gamma di asset finanziari, senza dover possedere direttamente l'asset sottostante.
L'investitore apre una posizione long o short (rispettivamente al rialzo o al ribasso) sul prezzo dell'asset, e guadagna o perde in base alla differenza tra il prezzo di apertura e quello di chiusura della posizione. In pratica, il trader specula sul movimento del prezzo dell'asset, senza dover acquistarlo fisicamente.
Per investire o fare trading sui CFD vedi qui la lista dei broker CFD regolamentati consigliati.
Caratteristiche degli ETF a leva
Gli ETF a leva sono caratterizzati da una leva finanziaria fissa, che permette di moltiplicare il rendimento dell'indice di riferimento, con un valore che solitamente varia da 2x a 3x.
Gli ETF a leva permettono di investire sull'andamento di un indice, amplificando i guadagni (o le perdite) grazie all'utilizzo della leva finanziaria. In pratica, se l'indice di riferimento sale del 1%, un ETF a leva 2x guadagnerà il 2%, mentre un ETF a leva 3x guadagnerà il 3%.
Gli ETF a leva sono un'alternativa più sicura rispetto ai CFD, poiché il rischio di perdita è limitato al capitale investito. Tuttavia, è importante valutare con attenzione il livello di leva finanziaria utilizzato, in quanto un'eccessiva esposizione al rischio può comunque portare a perdite significative.
Caratteristiche degli ETF inversi a leva
Anche gli ETF inversi a leva sono caratterizzati da una leva finanziaria fissa, che varia solitamente da 2x a 3x. Gli ETF a leva e gli ETF inversi a leva sono simili, in quanto entrambi utilizzano l'effetto leva per amplificare o invertire il rendimento di un'indice sottostante o di un paniere di azioni.
Gli ETF inverso a leva permettono di guadagnare quando l'indice di riferimento scende. Ad esempio, un EFT inverso a leva 2x su un indice che registra una diminuzione del 5%, registrerà una crescita del 10%.
Gli ETF inversi a leva sono un'alternativa interessante per gli investitori che vogliono proteggere il proprio portafoglio in caso di ribasso del mercato.
Caratteristiche dei futures
I futures sono prodotti a leva che consentono di investire grandi quantità di denaro con un capitale relativamente basso. Con questi strumenti derivati è possibile investire su un'ampia gamma di asset finanziari, come indici, valute o materie prime.
L'investitore acquista un contratto future, che gli consente di guadagnare sulla differenza tra il prezzo di acquisto e quello di vendita dell'asset.
Per fare trading sui futures, vedi qui la lista dei broker futures che abbiamo avuto modo di testare.
Caratteristiche opzioni su azioni
Le opzioni su azioni sono caratterizzate da una leva finanziaria variabile, che dipende dal prezzo dell'azione e dal livello di leva utilizzato. Questi strumenti derivati permettono di investire sulle variazioni di prezzo di un'azione, senza doverla acquistare fisicamente.
In pratica, le opzioni su azioni sono contratti che danno il diritto, ma non l'obbligo, di acquistare o vendere un'azione ad un prezzo prestabilito entro una data futura. In pratica, l'investitore acquista un'opzione call se prevede un rialzo del prezzo dell'azione, o un'opzione put se prevede un ribasso.
Caratteristiche delle crypto
Le criptovalute sono caratterizzate da una forte volatilità, che può portare a guadagni significativi ma anche a perdite importanti. Le criptovalute sono valute digitali basate sulla tecnologia blockchain, che consentono di effettuare transazioni in modo sicuro e anonimo. In pratica, l'investitore acquista una criptovaluta, come ad esempio il Bitcoin e guadagna sulla differenza di prezzo.
L'investimento in criptovalute comporta anche dei rischi elevati, poiché le criptovalute possono subire forti fluttuazioni di prezzo in breve tempo. Inoltre, il mercato delle criptovalute non è regolamentato, il che comporta un rischio aggiuntivo per gli investitori.
Per fare trading sulle crypto, vedi qui l'elenco dei broker di criptovalute testati e consigliati.
