Cos’è, come funziona, quali sono le opportunità e i rischi dell’uso della leva finanziaria nel trading.
Cos'è la leva finanziaria
La leva finanziaria è uno strumento utilizzato in finanza e nel mondo del trading per aumentare l'esposizione della cifra investita attraverso l'utilizzo di un prestito ottenuto dal broker. La leva finanziaria permette quindi di operare come se si avesse a disposizione una somma di denaro superiore a quella effettivamente posseduta.
L'uso della leva finanziaria può essere un'opportunità per ottenere guadagni maggiori, ma ciò significa anche che le perdite saranno proporzionalmente maggiori. Per questo motivo la leva deve essere utilizzato con cautela e preferibilmente solo da investitori esperti che hanno la capacità di gestire i rischi associati all'uso.
Come funziona la leva finanziaria nel trading
Nel trading la leva finanziaria funziona attraverso l'utilizzo di un prestito da parte del broker. La quantità di denaro dell’investitore viene denominato “margine” o “capitale proprio”, mentre il resto del capitale necessario per l’investimento viene messo a disposizione dal broker. Questo permette di investire una somma molto più grande rispetto a quella effettivamente posseduta, amplificando notevolmente il guadagno o la perdita nel caso di piccole variazioni del valore del titolo o asset acquistato.
Quando usare la leva finanziaria
La leva finanziaria può essere sfruttata quando si vuole aumentare il potenziale guadagno di un investimento o quando si hanno pochi capitali da investire. Tuttavia, è importante valutare ed essere consapevoli dei rischi connessi all'utilizzo della leva finanziaria, che possono essere elevati.
Per valutare l'effetto leva, ovvero se utilizzare la leva finanziaria o meno, è importante considerare sia i potenziali guadagni, sia i rischi dell'investimento. Un altro fatto importante da tenere in considerazione è la propria capacità di gestire eventuali perdite e di mantenere la calma in situazioni di alta volatilità del mercato.
In generale, maggiore è la leva finanziaria utilizzata, maggiori sono i rischi associati all'investimento. È quindi importante valutare attentamente il rapporto rischio/beneficio prima di usare la leva.
Come calcolare la leva finanziaria
La leva finanziaria si calcola dividendo il valore totale dell'investimento (ovvero la somma del margine e del capitale preso in prestito) per il margine utilizzato. Ad esempio, se si utilizzano 1.000 euro di capitale proprio e si acquistano titoli per un valore di 10.000 euro, la leva finanziaria sarà di 1:10.
Una leva finanziaria alta comporta maggiori potenzialità di guadagno o perdita (rischio maggiore) e permette di operare con pochi capitali, mentre una leva finanziaria bassa comporta meno rischio e richiede capitali più elevati per poter operare.
Genericamente, la leva finanziaria è considerata positiva quando l'investimento genera un profitto superiore ai costi del prestito utilizzato per finanziarlo.
Leva finanziaria in Italia
In Italia, l'uso della leva finanziaria è regolamentato dalla Consob, che stabilisce i limiti massimi di leva finanziaria che possono essere utilizzati dai broker. In particolare, il limite massimo per le azioni è di 5:1, mentre per i CFD (Contratti per differenza) è di 30:1.
Opportunità e rischi dell'uso della leva finanziaria
Utilizzare la leva finanziaria può offrire opportunità di guadagno, ma comporta anche rischi elevati. In particolare, la leva finanziaria aumenta la volatilità dell'investimento e può portare a perdite superiori al capitale investito. È quindi importante utilizzare la leva finanziaria con cautela e con una corretta gestione del rischio.
